O Método Wyckoff, desenvolvido por Richard D. Wyckoff no início do século 20, é uma abordagem sistemática de trading e investimento que se concentra em entender a price action pela ótica da oferta e da demanda. Ele identifica padrões no comportamento do mercado e os classifica em quatro fases: Acumulação, Markup, Distribuição e Markdown. Ao analisar essas fases, os traders podem inferir possíveis movimentos futuros de preço e se posicionar de acordo.
Por exemplo, durante a fase de Acumulação, o smart money entra no mercado, muitas vezes levando a um aumento gradual dos preços. À medida que a demanda supera a oferta, o mercado entra na fase de Markup, na qual os preços sobem significativamente. Por outro lado, na fase de Distribuição, traders informados começam a vender quando o preço atinge o pico, o que é seguido pela fase de Markdown, na qual pode ocorrer venda em pânico.
O método também incorpora o uso do volume como ferramenta de confirmação, permitindo que os traders diferenciem movimentos de preço genuínos de falsos breakouts. Um ponto central do Método Wyckoff é o conceito das 'Leis de Wyckoff', que incluem a Lei da Oferta e Demanda, a Lei de Causa e Efeito e a Lei do Esforço vs. Resultado. Variações desse método podem ser aplicadas a várias classes de ativos, incluindo ações, commodities e criptomoedas.